海航重组战略投资者确定 建业地产继续回购美元债

海航集团航空主业战略投资者确定为辽宁方大集团

9月12日，海南航空控股股份有限公司发布公告称，目前管理人已经确定海航集团航空主业战略投资者为辽宁方大集团实业有限公司。

据观点地产新媒体了解，若此次投资完成，战略投资者可能成为公司控股股东。管理人根据与战略投资者达成的重整投资方案制定了重整计划草案。海航集团将于2021年9月27日以网络会议方式召开第二次债权人会议，会上将审议表决重整计划草案。

据悉，重整计划将安排对海航控股出资人权益进行调整，以海航控股现有A股股票为基数，按照每10股转增10股实施资本公积金转增，转增股票约164.37亿股。前述转增形成的股票不向原股东分配，全部按照重整计划进行分配和处置。根据上述出资人权益调整方案，海航控股出资人所持有的公司股票绝对数量不会因本次重整而减少。

海航集团确定机场板块战略投资者为海南控股

9月12日，*ST基础发布公告，披露《关于海航集团机场板块战略投资者招募进展的公告》、《海航基础设施投资集团股份有限公司出资人权益调整方案》。

据观点地产新媒体了解，管理人已经确定海航集团机场板块战略投资者为海南省发展控股有限公司，并制定出资人权益调整方案。

此外，*ST基础披露了《关于公司及二十家子公司召开第二次债权人会议的公告》、《关于召开出资人组会议的公告》，明确公司及二十家子公司第二次债权人会议、公司出资人组会议将在2021年9月28日召开。

根据出资人权益调整方案，将对*ST基础进行出资人权益调整，以现有A股股票约39.08亿股为基数，按照每10股转增20股实施资本公积金转增，转增股票约78.15亿股，完成业绩承诺股份注销后，海航基础总股本约114.25亿股。

于同日，海南航空控股股份有限公司也发布了召开出资人组会议的公告，该公司将于2021年9月27日上午9时以网络会议方式召开第二次债权人会议，会上将审议表决重整计划草案。而另据海南航空控股股份有限公司发布关于海航集团航空主业战略投资者招募进展的公告，，管理人已经确定海航集团航空主业战略投资者为辽宁方大集团实业有限公司，若投资完成，战略投资者可能成为公司控股股东。

据悉，*ST基础2021年半年报显示，该公司上半年实现营业收入25.6亿元，同比增长36.13%；归母扣非净利润3.19亿元。*ST基础机场业务实现营业收入10.16亿元，同比2020年上半年增长74.87%；参股的免税业务实现收入32.51亿元，同比增长151.27%；*ST基础旗下三亚凤凰机场上半年生产经营保持平稳回升态势，运输起降架次、旅客吞吐量和货邮行同比2020年分别增长50.27%、80.84%和54.95%。此外，*ST基础引入合作伙伴布局免税业务。截至目前，海南共有10家离岛免税店，*ST基础通过参股投资、提供场地租赁形式间接参与了其中5家离岛免税店。

观点地产新媒体了解到，于2021年2月10日，海南省高级人民法院裁定受理了债权人对*ST基础的重整申请，同意*ST基础在海南省海航集团联合工作组的领导下、在管理人的监督下，在重整期间继续营业，并自行管理财产和营业事务。此次*ST基础的重整战略投资者明确为海南控股。

资料显示，海南控股成立于2005年，是海南省人民政府设立的综合性投资控股国有独资公司。截至2021年7月，海南控股资产总额1001亿元，旗下核心业务包括基础设施投资运营、区域综合开发运营、免税零售、能源业务、大健康业务等。

建业地产购回300万美元2024年优先票据 将适时进一步回购

9月12日，建业地产股份有限公司发布公告称，购回部分2024年到期优先票据。

据观点地产新媒体了解，2021年9月10日，建业地产从公开市场上购回部分2024年8月票据，本金总额为200万美元，占2024年8月票据初始本金总额约0.67%；以及部分2024年5月票据，本金总额为100万美元，占2024年5月票据初始本金总额约0.33%。

建业地产董事会预期，已购回的优先票据将予以注销，且其后不再为未偿还。建业地产表示，公司将继续监察市场状况及财务架构，并可能于适当时候进一步购回其优先票据。

而于2021年9月9日，建业地产从公开市场上购回部分2023年票据，本金总额为270万美元，占2023年票据初始本金总额约1.35%，而董事会可酌情厘定会否注销已购回的票据。

据观点地产新媒体了解，建业地产上述2023年到期优先票据，于2019年11月1日宣布发行，本金总额2亿美元，年息率为7.9%。彼时，建业地产、附属公司担保人及附属公司担保出质人与美银证券、法国巴黎银行、星展、海通国际、摩根士丹利及瑞银就发行该优先票据订立购买协议。

锦和商业：审慎制定分红及送配计划 已和5家金融机构完成签约

9月12日，上海锦和商业经营管理股份有限公司发布公告，阐述2021年半年度业绩说明会召开情况。

据观点地产新媒体了解，上海锦和商业经营管理股份有限公司于2021年9月10日在上海证券交易所上证路演中心以图文展示+网络文字互动的方式召开了公司2021年半年度业绩说明会。该公司董事兼副总经理李虹、副总经理兼董事会秘书、财务总监王晓波出席该次说明会。

其中，关于2021年该公司营业收入同比增长，净利润却同比下滑的问题，管理层表示公司在2021年上半年实现营业收入约4.1亿元，同比上升9.71%，归母净利润6667万元，同比下降16.08%。若扣除新租赁准则的影响，同口径相比，2021年上半年净利润9345万，较上年同期上升17.64%。

关于资产负债率方面，管理层回复投资者称，根据新租赁准则要求，自2021年第一季度报告起按新租赁准则要求进行财务报表披露不追溯调整2020年末可比数，因此于2021年初追溯调整，一次性调减期初未分配利润4.77亿元。同时，对公司承租运营项目，根据经营合同情况于资产端和负债端同时确认“使用权资产”和“租赁负债”并调整部分相关科目，因此会计资3产负债率从2020年末17.40%上升至2021年6月末的78.91%，但公司实际有息负债未发生变化，仍为零。

另悉，提及新会计准则对该公司的影响及应对措施，管理层表示，由于会计政策调整，原租赁成本体现为部分使用权资产的折旧和按租赁负债余额计量的融资成本。目前公司项目处于运营的前中期居多，因此造成公司净利润及净利润率下滑。现金流量表中，除针对部分现金流出做重分类外，无实质影响。新租赁准则的实行，在上市公司实际经营状况未发生重大变化背景之下，直接推高上市公司当期的资产负债率，降低当期净利润和净利润率。

此外，该公司管理层也回复了投资者有关送配计划的问题，该公司在过去5个完整会计年度累计实现净利润约7.3亿元，累计分红约4.3亿元。公司未来将审慎制定分红及送配计划；有关园内企业符合北京交易所上市条件问题，该公司表示会积极组织各类资源与园区企业对接，2021年上半年已经和5家金融机构完成合作签约，组织完成3场专业培训。